ETFS در مقابل سهام: کدام کدام را باید انتخاب کنید؟

سرمایه گذاران طیف گسترده ای از گزینه های سرمایه گذاری را دارند. علاوه بر تجارت سهام فردی ، که سهم مالکیت را در یک شرکت خاص ارائه می دهند ، سرمایه گذاران می توانند از صندوق های متقابل و صندوق های مبادله ای (ETF) انتخاب کنند که به آنها امکان دسترسی تقریباً در هر گوشه بازارهای مالی را می دهد. ETF ها مجموعه ای از سهام ، اوراق قرضه یا سرمایه گذاری های دیگری هستند که در مبادله معامله می شوند.

شما می خواهید سرمایه گذاری های شما خوب عمل کند. هر ابزار سرمایه گذاری مجموعه ای از مزایا و معایب منحصر به فرد خود را به ارمغان می آورد. با انتخاب های مختلف ، بسیاری از سرمایه گذاران دشوار می دانند که هنگام انتخاب بین سهام و ETF ، دقیقاً چه سرمایه گذاری کنند.

دانستن تفاوت ها و تفاوت های ظریف هر یک برای انتخاب یک انتخاب تحصیل کرده که با استراتژی های سرمایه گذاری شما مطابقت داشته باشد ، مهم است.

تفاوت بین ETF و سهام چیست؟

چگونه آنها ساختار یافته اند

شما معمولاً هر دو سهام و ETF به نام "دارایی" و "اوراق بهادار" را خواهید شنید. در حالی که این شرایط ممکن است گیج کننده به نظر برسد ، واقعاً اینگونه نیستند. دارایی هر چیزی با ارزش است که شما می توانید داشته باشید ، و امنیت یک دارایی است که می توانید تجارت کنید ، چه به طور کامل و چه جزئی.

سهام ، که به عنوان سهام نیز شناخته می شود ، سهام مالکیت است که توسط شرکت ها برای جمع آوری بودجه صادر می شود. سهم سهام بخشی از مالکیت رای گیری در یک شرکت را به شما می دهد مگر اینکه سهام ترجیحی را خریداری کنید (انصراف از حقوق رای گیری اولویت بالاتری را در پرداخت و اغلب پرداخت های بالاتر از سهام مشترک به همراه دارد).

توجه داشته باشید

سهام قیمت زیر پنج دلار در هر سهم اغلب به عنوان "سهام پنی" گفته می شود. تجارت در سهام پنی خطرناک و سوداگرانه است.

سهام مشترک به صاحبان این امکان را می دهد تا در جلسات سهامدار رای دهند و ممکن است بخشی از سود شرکت را به سرمایه گذار با نام "سود سهام" بپردازند. سهام در درجه اول در بورس اوراق بهادار مانند بورس اوراق بهادار نیویورک (NYSE) یا NASDAQ تجارت می کند.

ارزش سهم سهام بسته به شرکت ، عملکرد مالی و ساختار آنها ، اقتصاد ، صنعتی که در آن قرار دارد و بسیاری از عوامل دیگر تغییر خواهد کرد.

صندوق های قابل معامله در بورس (ETF) نوعی سرمایه گذاری حرفه ای مدیریت شده و ادغام شده هستند. مدیران ETF سهام، کالاها، اوراق قرضه و سایر اوراق بهادار را می خرند و چیزی را ایجاد می کنند که به طور کلی به عنوان "سبد وجوه" شناخته می شود. وجوه درون سبد را "هولدینگ" می نامند. سپس مدیران صندوق، سهام دارایی ها را به سرمایه گذاران می فروشند.

در حین بهره برداری از صندوق، مدیران بخش هایی از دارایی ها را می خرند یا می فروشند تا صندوق را با هر هدف سرمایه گذاری اعلام شده هماهنگ نگه دارند. به عنوان مثال، یک ETF ممکن است از یک شاخص سهام یا بخش صنعت خاصی پیروی کند و فقط دارایی های فهرست شده در شاخص را بخرد تا در صندوق قرار دهد.

توجه داشته باشید

هم ارزش ETF و هم ارزش سهام در طول یک روز معاملاتی تغییر می کنند یا "حرکت می کنند". اگر شما یک سرمایه گذار بلند مدت هستید، این حرکات نباید نگران کننده باشند.

ارزش یک سهم ETF در طول روز بر اساس عوامل مشابه سهام تغییر می کند. ETF ها معمولاً پس از کسر هزینه مدیریت حرفه ای، بخشی از درآمد را به سرمایه گذاران پرداخت می کنند. شما می توانید ETF هایی را پیدا کنید که بر یک صنعت واحد، کشور، ارز، اوراق قرضه و موارد دیگر تمرکز دارند.

حتی صندوق های معکوس در دسترس هستند، به این معنی که وجوه به گونه ای طراحی شده اند که در جهت مخالف بازار با هدف پوشش ریسک پرتفوی خود حرکت کنند."Hedging" اصطلاحی است که برای خرید سرمایه گذاری استفاده می شود که خطر تغییرات بازار را که ممکن است باعث زیان شود را کاهش دهد.

توجه داشته باشید

ETF های معکوس با مقدار قابل توجهی ریسک همراه هستند. در حالی که آنها می توانند در برابر بازار نزولی محافظت کنند، در صورت بازگشت سهام، ETF های معکوس می توانند به همان سرعتی که افزایش یافته بودند، ارزش خود را کاهش دهند. آنها برای سرمایه گذاری های بلندمدت در نظر گرفته نشده اند، بنابراین سرمایه گذاران باید به دقت بررسی کنند که آیا ارزش ریسک را دارند یا خیر.

خطرات ETF در مقابل سهام

سرمایه گذاری ها می توانند نوسان داشته باشند. عوامل زیادی بر سرمایه گذاری تاثیر می گذارد. گردش مالی اجرایی شرکت، مشکلات عرضه و تغییرات تقاضا تنها چند مورد هستند. سرمایه گذاری ها با ریسک تورمی نیز همراه است که به دلیل کاهش ارزش دلار، از دست دادن ارزش است. به عنوان مثال، ممکن است یک سال یک توزیع 1. 50 دلاری از یک ناشر سهام دریافت کنید و سپس شاهد افزایش نرخ تورم در سال آینده باشید. 1. 50 دلاری که در سال آینده دریافت می کنید، می تواند نسبت به سال قبل خرید کمتری داشته باشد و ارزش آن را کاهش دهد.

ریسک های دیگر عبارتند از ریسک نرخ بهره، که بر اوراق قرضه تأثیر می گذارد (ریسک افزایش نرخ، که قیمت اوراق را کاهش می دهد) و ریسک نقدینگی، که ریسک عدم توانایی در فروش سرمایه گذاری در صورت کاهش قیمت است.

توجه داشته باشید

نوسانات سهام با استفاده از یک متریک به نام "بتا" اندازه گیری می شود. این یک اندازه گیری مقایسه ای است که برای نشان دادن نوسانات سهام بر اساس بازار متعلق به آن استفاده می شود.

خطرات را می توان با استفاده از بتا سهام اندازه گیری و ابلاغ کرد. بتا 1. 0 نشان می دهد که نوسانات آن برابر با بازار است ، کمتر از 1. 0 نشانگر نوسانات کمتر از بازار است ، در حالی که بیشتر از 1. 0 نشانگر نوسانات بالاتر از بازار است.

ETF کمی خطرناک تر است ، زیرا این یک سرمایه گذاری کوچک یا "سبد" است. تا حدودی متنوع است ، اما واقعاً به آنچه در ETF واقعی است بستگی دارد. اگر می خواهید در ETF نفت و گاز سرمایه گذاری کنید ، تقریباً همان خطر خرید سهام فردی را فرض می کنید.

با این حال ، ETF ها ممکن است با گسترش منابع خود در سراسر جهان ، نگه داشتن گاز طبیعی و همچنین سهام نفتی و یا متنوع سازی سبد در سایر روشها با یک استراتژی پرچین ، بر این امر غلبه کنند.

قوت

نقدینگی به تبدیل سهام سهام یا ETF به پول نقد یا سرمایه گذاری دیگر اشاره دارد. با سهام ، این شرکت به شرکت صادر شده سهام بستگی دارد. اگر آنها به رسمیت شناخته شده ، از نظر مالی پایدار ، سهام با کیفیت بالا ، که به عنوان "سهام تراشه آبی" نیز شناخته می شوند ، هیچ مشکلی برای معاملات تجاری نخواهید داشت. از طرف دیگر ، سهام پنی ممکن است هفته ها یا روزها برای تجارت طول بکشد (اگر اصلاً بتوانید آنها را تجارت کنید).

ETF ها تقریباً به اندازه سهام مایع هستند. باز هم ، به کیفیت محصولاتی که ETF در سبد خود حمل می کند بستگی دارد. حجم معاملات صندوق نیز بر نقدینگی تأثیر می گذارد.

شباهت بین ETF و سهام

علاوه بر اینکه در بازار آزاد معامله می شود ، ETF ها و سهام شباهت های دیگری دارند.

پیامدهای مالیاتی

سرویس درآمد داخلی (IRS) از هر دو سهام و ETF مالیات های سود سهام (سود شرکت بازگشت به سرمایه گذاران) را ارزیابی می کند.

اگر هنگام فروش سهام یا ETF سود کسب کرده اید ، مالیات بر سود سرمایه را نیز پرداخت می کنید. سود سرمایه بالاتر از آنچه برای امنیت پرداخت کرده اید افزایش می یابد. شما می توانید ضررهای خود را تا یک نقطه کسر کنید ، که به جبران ارزش کل سود سرمایه در برابر آن کمک می کند.

توجه داشته باشید

سود سهام به عنوان درآمد مالیات می شود مگر اینکه معیارهای سود سهام واجد شرایط را برآورده کنند ، در این صورت آنها به عنوان سود سرمایه مالیات می گیرند.

جریان

شما می توانید از سبد سهام خود که سود سهام منظم را پرداخت می کنند ، می توانید جریان درآمد ایجاد کنید. بسیاری از شرکت ها سود خود را با سهامداران به اشتراک می گذارند. برخی حتی ثابت شده اند که سال به سال سود سهام خود را افزایش می دهند. این سهام به عنوان "اشرافی سود سهام" شناخته می شود.

ETF ها همچنین می توانند با سبد دارایی خود جریانهای درآمد ایجاد کنند. غالباً یک صندوق بخشی از وجوه خود را در اوراق قرضه ، که ابزارهای بدهی شرکتی و دولتی هستند ، سرمایه گذاری می کند. آنها پس از کسر هزینه ، درآمد دریافت شده از این سرمایه گذاری ها را به سهامداران پراکنده می کنند.

خط پایین

وجوه مبادله ای مبادله ، دقیقاً مانند سهام ، با ریسک همراه است. در حالی که آنها تمایل دارند به عنوان سرمایه گذاری های ایمن تر دیده شوند ، برخی ممکن است دستاوردهای بهتر از متوسط داشته باشند ، در حالی که برخی دیگر ممکن است اینگونه نباشند. این اغلب به بخش یا صنعتی بستگی دارد که صندوق آن را دنبال می کند و سهام آن در صندوق است.

سهام می تواند بسته به اقتصاد ، موقعیت های جهانی و وضعیت شرکتی که سهام را صادر می کند ، نوسانات بیشتری را نشان دهند.

ETF و سهام مشابه هستند که هر دو می توانند بر اساس دارایی های موجود در صندوق و خطر آن دارایی ها ، سرمایه گذاری های بالا ، متوسط یا کم خطر باشند. تحمل شخصی شما برای خطر می تواند عامل بزرگی در تصمیم گیری باشد که ممکن است مناسب تر برای شما باشد. هر دو هزینه دارند و مالیات می شوند و هر دو جریان درآمد را ارائه می دهند.

هر انتخاب سرمایه گذاری باید بر اساس ریسک مربوط به فرد و اهداف و استراتژی های سرمایه گذاری آنها انجام شود. آنچه برای یک سرمایه گذار مناسب است ممکن است برای دیگری نباشد. هنگام تحقیق در مورد سرمایه گذاری های خود ، این تفاوت ها و شباهت های اساسی را در ذهن داشته باشید.

سوالات متداول (سؤالات متداول)

آیا بهتر است ETF با سهام بالا یا یک سهام سودمند بالا بخرید؟

اگر تنها توجه شما درآمد باشد ، ممکن است بهتر باشد سهام پایدار با سابقه افزایش سود سهام خریداری کنید. ETFS هزینه هزینه ای را که در درآمد شما می خورند شارژ می کنند. با این حال ، ETF های سود بالا ممکن است از طریق تنوع ، ثبات قیمت بهتری را ارائه دهند ، بنابراین ممکن است مناسب برای یک سرمایه گذار که نگران کاهش ریسک و حفظ سرمایه است ، مناسب تر باشد.

نمونه کارها ETF چیست؟

"نمونه کارها ETF" به تنظیم دقیق استراتژی سرمایه گذاری شما با تعادل ETF های هدفمند در حساب شما اشاره دارد. به عنوان مثال ، اگر یک سرمایه گذار بخواهد در معرض فناوری کمتری قرار بگیرد تا یک صندوق شاخص گسترده به آنها می دهد ، می توانند سهام کمتری را در یک بخش فناوری ETF خریداری کنند و در عوض آن وجوه را به سمت ETF های بخش مختلف هدایت کنند.

چه سهام در QQQ ETF وجود دارد؟

QQQ ETF است که 100 شرکت بزرگ غیر مالی را که در NASDAQ معامله می شود ، ردیابی می کند. QQQ اغلب به عنوان سنج از بخش فناوری مورد استفاده قرار می گیرد ، زیرا بزرگترین منابع آن شامل شرکت هایی مانند اپل ، مایکروسافت ، آمازون و متا است.