نحوه اندازه گیری و مدیریت ریسک نمونه کارها خود

ریسک نمونه کارها به این ریسکی اشاره دارد که یک سرمایه گذار هنگام سرمایه گذاری در یک نمونه کارها از دارایی ها از آن استفاده می کند. اوراق بهادار کم خطر به طور معمول دارای بازده کم است ، در حالی که اوراق بهادار پرخطر می تواند بازده بالایی را فراهم کند اما همچنین دارای ریسک بالاتری است. خطرات متنوعی وجود دارد که می تواند روی یک نمونه کارها تأثیر بگذارد ، که در دو دسته اصلی قرار می گیرد: خطرات سطح امنیت فردی و خطرات اصلی سطح نمونه کارها.

انواع ریسک نمونه کارها

• خطرات سطح امنیت فردی

دسته اول خطرات ، خطرات سطح امنیت فردی است. این خطرات خاصی برای هر امنیت موجود در نمونه کارها است. رایج ترین خطرات سطح امنیت فردی ، خطر نقدینگی ، خطر پیش فرض و ریسک مدت زمان است.

ریسک نقدینگی

ریسک نقدینگی این خطر است که یک سرمایه گذار در صورت تمایل قادر به فروش اوراق بهادار خود نباشد. این می تواند در اثر عوامل مختلفی مانند کمبود خریداران در بازار یا شرکتی که ورشکسته می شود ایجاد شود.

خطر پیشفرض

ریسک پیش فرض ریسکی است که یک شرکت قادر به بازپرداخت بدهی های خود نخواهد بود. این می تواند ناشی از عواملی مانند ورشکستگی ، پریشانی مالی یا یک فاجعه طبیعی باشد.

خطر مدت زمان

ریسک مدت خطر این است که ارزش یک امنیت به دلیل تغییر در نرخ بهره تغییر کند. اوراق بهادار با مدت زمان طولانی تر نسبت به اوراق بهادار با مدت زمان کوتاه تر نسبت به تغییرات نرخ بهره حساس تر است.

• خطرات اصلی سطح نمونه کارها

دسته دوم خطرات ، خطرات اصلی سطح نمونه کارها است. اینها خطراتی است که مخصوص امنیت فردی نیست بلکه بر کل نمونه کارها تأثیر می گذارد. شایع ترین خطرات اصلی سطح نمونه کارها ریسک ، خطر تورم ، خطر نرخ بهره و ریسک غلظت است.

خطر بازار

ریسک بازار این خطر است که ارزش نمونه کارها به دلیل تغییر در بازار تغییر کند. این می تواند ناشی از عواملی مانند رکود اقتصادی ، بحران مالی یا جنگ باشد.

خطر تورم

خطر تورم این خطر است که قدرت خرید نمونه کارها به دلیل تورم کاهش می یابد. تورم می تواند ناشی از عواملی مانند افزایش قیمت یا دلار ضعیف باشد.

خطر نرخ بهره

ریسک نرخ بهره این خطر است که به دلیل تغییر در نرخ بهره ، ارزش نمونه کارها تغییر خواهد کرد. با افزایش نرخ بهره ، ارزش اوراق بهادار با نرخ بهره ثابت کاهش می یابد و با کاهش نرخ بهره ، ارزش اوراق بهادار با نرخ بهره ثابت افزایش می یابد.

خطر غلظت

ریسک غلظت این خطر است که این نمونه کارها بیش از حد در یک امنیت یا بخش واحد سرمایه گذاری می شود. این می تواند ناشی از عواملی مانند شرایط بازار یا سلامت مالی شرکت باشد.

دانستن تحمل ریسک خود

قبل از سرمایه گذاری در یک نمونه کارها ، مهم است که تحمل ریسک خود را بدانید. تحمل ریسک شما میزان ریسکی است که شما برای دستیابی به بازده بالاتر مایل به استفاده از آن هستید. یک سرمایه گذار یا می تواند ریسک پذیر باشد یا ریسک پذیر باشد.

ریسک پذیر

یک سرمایه گذار با ریسک ریسک مایل به پذیرش بازده کمتری است تا از ریسک خودداری کند.

تحمل خطر

یک سرمایه گذار تحمل ریسک برای دریافت بازده بالاتری مایل به ریسک بیشتری است.

اندازه گیری خطر یک نمونه کارها

هنگام سرمایه گذاری ، برای یک سرمایه گذار مهم است که خطرات ناشی از آن را اندازه گیری کند. روش های مختلفی وجود دارد که سرمایه گذاران می توانند این کار را انجام دهند ، از جمله با نسبت بتا و شارپ.

بتا

بتا اندازه گیری می کند که قیمت یک سهام نسبت به حرکات بازار چقدر تغییر می کند. مقادیر بتا می تواند برابر با 1 ، کمتر از 1 ، بیشتر از 1 یا بتا منفی باشد. یک ارزش بتا برابر با 1 به این معنی است که قیمت سهام با بازار حرکت می کند ، بنابراین نه بی ثبات تر و نه بی ثبات تر از بازار. ارزش بتا کمتر از 1 به این معنی است که سهام در رابطه با حرکات عمومی قیمت سهام تمایل به تجارت بسیار کمی دارد. بنابراین ، سهام ، در این حالت ، از نظر تئوری از بازار بی ثبات است. ارزش بتا بیشتر از 1 به این معنی است که سهام نسبت به بازار کلی بی ثبات است و به راحتی می تواند تحت تأثیر تغییرات قیمت سهم در بازار باشد. یک ارزش منفی بتا به این معنی است که سهام در هنگام سقوط بازار در واقع افزایش ارزش دارد.

نسبت شارپ

نسبت شارپ میزان بازپرداخت یک سرمایه گذار را می تواند برای هر واحد ریسک انتظار داشته باشد. با گرفتن میانگین بازده به دست آمده در طی یک دوره زمانی و کم کردن نرخ بدون ریسک از آن محاسبه می شود. تعداد حاصل از آن با انحراف استاندارد بازده برای همان مدت زمان تقسیم می شود. هرچه نسبت شارپ یک نمونه کارها بالاتر باشد ، نسبت به سطح خطر آن بهتر عمل می کند.

مدیریت خطر یک نمونه کارها

چندین کار وجود دارد که یک سرمایه گذار می تواند برای مدیریت ریسک نمونه کارها از جمله متنوع سازی و محافظت از آن انجام دهد.

متنوع کردن

تنوع ، عمل سرمایه گذاری در اوراق بهادار است که با یکدیگر ارتباط زیادی ندارند. این باعث می شود قرار گرفتن در معرض خطر کاهش یابد زیرا احتمال کمتری وجود دارد که تمام دارایی ها به طور همزمان کاهش یابد.

پرچین

Hedging هم موقعیت صعودی و هم نزولی را بر روی یک دارایی به طور هم زمان می گیرد تا در معرض ضرر قرار گیرد. به عنوان مثال ، اگر یک شرکت هواپیمایی می خواست خود را از افزایش قیمت نفت محافظت کند ، می تواند با خرید معاملات آتی نفت به 65 دلار در هر بشکه و همچنین خرید گزینه های 33 دلار در هر بشکه ، از آن محافظت کند. اگر قیمت نفت به زیر 65 دلار در هر بشکه کاهش یابد ، این شرکت آینده های نفتی را با قیمت 65 دلار در هر بشکه خریداری می کند تا بتواند آنها را با قیمت بالاتر بفروشد و اگر قیمت نفت از 33 دلار در هر بشکه افزایش یابد ، این شرکت گزینه های خود را به فروش می رساند.

خط پایین

ریسک نمونه کارها معیار عدم اطمینان از بازده هایی است که یک سرمایه گذار می تواند از یک سرمایه گذاری در یک نمونه کارها انتظار داشته باشد. انواع مختلفی از خطرات می تواند روی یک نمونه کارها تأثیر بگذارد ، از جمله ریسک بازار ، خطر تورم ، خطر نرخ بهره ، ریسک نقدینگی و ریسک پیش فرض. سرمایه گذاران باید قبل از سرمایه گذاری از تحمل ریسک خود آگاه باشند و خطرات نمونه کارها خود را با استفاده از بتا و نسبت شارپ اندازه گیری کنند. سرمایه گذاران می توانند با تنوع و محافظت از اوراق بهادار خود را مدیریت کنند.

هر دو رویکرد ، تنوع و محافظت از آن ، تأثیر یکسانی دارند - آنها خطر نمونه کارها را کاهش می دهند. با این حال ، متنوع سازی روشی ارزان تر برای دستیابی به همان نتایج Hedging است.

بتا می تواند شاخص بهتری از ریسک باشد زیرا به سرمایه گذاران اطلاعاتی در مورد میزان نوسانات از یک سرمایه گذاری نسبت به سایر سرمایه گذاری های موجود در بازار می دهد. نسبت شارپ همچنین در مورد عملکرد خود در برابر سرمایه گذاری دیگر به سرمایه گذاران می گوید اما نوسانات درگیر را در نظر نمی گیرد.

نه ، محافظت از همیشه مؤثر نیست زیرا به پیش بینی صحیح حرکات آینده در بازار متکی است. اگر یک سرمایه گذار اشتباه کند که بازار به کدام جهت حرکت می کند ، می توانند در موقعیت پرچین خود پول خود را از دست بدهند.

دانستن تحمل ریسک شما به سرمایه گذاران کمک می کند تا با انتخاب سرمایه گذاری با سطح ریسک خود مطابقت داشته باشند تا بتوانند تصمیمات محتاطانه تری بگیرند که سرمایه گذاری برای آنها بهتر است. عدم دانستن تحمل ریسک شما می تواند شما را به سمت سرمایه گذاری در پرتفوی های بسیار پرخطر یا محافظه کارانه سوق دهد ، که احتمالاً منجر به کمبود عملکرد نسبت به آنچه در غیر این صورت ممکن است با یافتن تعادل مناسب بین بازده و ریسک به دست بیاورید ، منجر به کمبود خواهد شد.

درباره نویسندهtamplin واقعی ، BSC ، CEPF®

True Tamplin یک نویسنده منتشر شده ، بلندگو عمومی ، مدیرعامل Updigital و بنیانگذار استراتژیست های دارایی است.

درست یک مربی معتبر در امور مالی شخصی (CEPF®) ، نویسنده راهنمای نسبت مالی مفید ، عضو انجمن پیشبرد ویرایش و نوشتن مشاغل ، به سایت آموزش مالی خود ، استراتژیست های مالی کمک می کند و با جوامع مختلف مالی صحبت کرده استمانند مؤسسه CFA و همچنین دانشجویان دانشگاهی مانند آلما ، دانشگاه بیولا ، جایی که وی لیسانس علوم در تجارت و تجزیه و تحلیل داده ها را دریافت کرد.

برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد True ، به وب سایت شخصی وی مراجعه کنید ، نمایه نویسنده خود را در آمازون مشاهده کنید ، یا مشخصات بلندگو خود را در وب سایت موسسه CFA بررسی کنید.

خدمات ما

محتوای حمایت شده توسط Carbon Collection Investing ، LLC ، یک مشاور سرمایه گذاری ثبت شده. ثبت نام با SEC به معنای خاصی از مهارت یا آموزش نیست. لطفاً به بیانیه ارتباط با مشتری و افشای برنامه ADV WRAP ما در وب سایت اطلاعات عمومی مشاور سرمایه گذاری SEC: Carbon Collective Investing ، LLC - شرکت مشاور سرمایه گذاری (SEC. GOV) مراجعه کنید.

مقالات و مطالب پشتیبانی تحقیقاتی موجود در این سایت آموزشی است و در نظر گرفته نشده است که سرمایه گذاری یا مشاوره مالیاتی باشد. Carbon Collective هیچ گونه نمایندگی یا ضمانتی راجع به صحت ، به موقع بودن ، مناسب بودن ، کامل بودن یا ارتباط هرگونه اطلاعاتی که توسط هر شخص ثالث غیرمجاز تهیه شده است ، چه در وب سایت Carbon Collective یا در اینجا گنجانیده شده باشد ، ارائه نمی دهد و هیچ مسئولیتی در این زمینه ندارد. تمام این اطلاعات فقط برای اهداف راحتی ارائه می شود و کلیه کاربران آن باید بر این اساس هدایت شوند.

سرمایه گذاری در اوراق بهادار: نه بیمه شده FDIC • ضمانت بانکی • ممکن است ارزش خود را از دست بدهد. سرمایه گذاری در اوراق بهادار شامل خطرات است و همیشه در هنگام سرمایه گذاری در اوراق بهادار پتانسیل از دست دادن پول وجود دارد. قبل از سرمایه گذاری ، اهداف سرمایه گذاری و هزینه ها و هزینه های کربن را در نظر بگیرید. خدمات مشاوره ای مبتنی بر اینترنت کربن مجموعه برای کمک به مشتریان در دستیابی به اهداف مالی گسسته طراحی شده است. آنها در نظر گرفته نشده اند که مشاوره جامع مالیاتی یا برنامه ریزی مالی را با توجه به هر جنبه ای از وضعیت مالی مشتری ارائه دهند و سرمایه گذاری های خاصی را که مشتریان در جای دیگر در اختیار دارند ، شامل نشوند. برای اطلاعات بیشتر ، به فرم ما CRS ، فرم ADV قسمت 2 و سایر افشای مراجعه کنید. عملکرد گذشته نتایج آینده را تضمین نمی کند ، و احتمال نتایج سرمایه گذاری از نظر ماهیت فرضی است. پیشنهاد ، درخواست پیشنهاد یا مشاوره برای خرید یا فروش اوراق بهادار در حوزه های قضایی که در آن جمع آوری کربن ثبت نشده است ، نیست.