7 محدودیت و فرصت های موجود در معدن طلا

در این مقاله ، COIN98 7 محدودیت فعلی DEFI را جمع می کند ، و اینکه چگونه برنامه های غیر متمرکز در تلاش برای حل این مشکلات هستند (در صورت وجود). ما امیدواریم که از طریق این تحقیق بتوانید فرصت های سرمایه گذاری بیشتری پیدا کنید.

defi - یک معدن طلایی که باید خاکبرداری شود

در حال حاضر ، Defi به عنوان یکی از بزرگترین کاربردهای رمزنگاری ، آزمایش شده است و رشد رمزنگاری را در جنبه های مختلف ، از تنوع برنامه تا سرمایه گذاری در بازار ، ارزش کل قفل شده است.

به عنوان یک بازار نابالغ ، بدون شک Defi محدودیت های بی شماری دارد. با این وجود ، در این مشکلات فرصت های ما نهفته است. اگر بتوانیم راه حل های این چالش ها را پیدا کنیم ، احتمال بالایی وجود دارد که بتوانیم سود گسترده ای کسب کنیم. اینگونه است که "روندها" متولد می شوند ، و ما می خواهیم در اسرع وقت به آن روندها برسیم.

در مقاله فوق الذکر Defi 2. 0 ، روندهای قبلی که مانند راه حل های مربوط به مشکلات Defi به وجود آمده است عبارتند از:

• نقدینگی شکننده ⇒ پروژه هایی که AirDrops یا مشوق هایی برای کاربران برای کسب بازده منتشر شده اند و آنها را به شرکت در بازار ترغیب می کنند.
• مقیاس پذیری پایین ⇒ راه حل های مختلف لایه 1 و لایه 2 به منظور بهبود سرعت و هزینه معامله ظاهر شد.
• فاقد تمرکززدایی ⇒ DAO ها (سازمان های خودمختار غیر متمرکز) متولد می شوند.
• ناکارآمدی سرمایه ⇒ DAPP های تازه و نوآورانه برای مقابله با این مشکل معرفی می شوند.

با تحقق کاستی های مربوطه ، چندین پروژه در مورد این مشکلات محصولات مناسبی ایجاد کرده اند. برای کسانی که موفق هستند ، نشانه های بومی آنها به راحتی از 10 برابر به 100 برابر بالا رفته است. پیدا کردن این "سنگهای قیمتی" فرصتی است که ما به دنبال آن هستیم.

در قسمت های بعدی ، من به همراه برخی از محصولاتی که در حال توسعه راه حل های مربوطه هستند ، به هر محدودیت Defi عمیق تر می شوم.

7 محدودیت DEFI

از نظر من ، Defi در حال حاضر 7 مشکل دارد:

• مقیاس پذیری
• نقدینگی
• تمرکز
• امنیت و حریم خصوصی.
• راندمان سرمایه.
• توکنومیک
• اقتصاد کلان.

مقیاس پذیری

مقیاس پذیری توانایی شبکه برای گسترش تعداد برنامه ها و معاملات است که می تواند انجام دهد. اگر رمزنگاری توسط توده اتخاذ می شد ، سیستم عامل های blockchain باید در طی چند ثانیه و با هزینه کم بتوانند صدها هزار معامله را انجام دهند. امروزه باید به همان اندازه استفاده از اینترنت صاف باشد.

یک نمونه بارز از چگونگی مقیاس پذیری مشکل فعلی Defi Ethereum است. برای سرمایه گذاران خرده فروشی و تازه واردان Crypto/Defi ، استفاده از Ethereum یک ایده دور از ذهن است. این شبکه فقط با میانگین هزینه معاملات 20 دلار می تواند حدود 15 معاملات در ثانیه (که بسیار کم است) انجام دهد. به خصوص در دوره های احتقان ، هزینه گاز اتریوم می تواند صدها دلار دریافت کند.

راه حل ها:

1. سایر blockchains لایه 1.

سیستم عامل های مختلف blockchain به عنوان گزینه های دیگر برای اتریوم منتشر شده است ، و آنها با موفقیت موج بازار قوی را در سال 2021 ایجاد کرده اند. Solana ، زنجیره BNB ، Terra. با بالاترین کلاه بازار به 10 نشانه برتر رسیده اید. با این وجود ، آنها هنوز ناقص هستند و دارای نقص هایی هستند ، مانند:

• سولانا غالباً ازدحام و یخ زده است.
• بهمن در مقایسه با رقبای خود هزینه گاز بالایی دارد.
• زنجیره BNB متمرکز است.
• Terra به شدت به عملکرد معدنی خود بستگی دارد.

اگر چنین شبکه های blockchain مایل به وجود و پیشرفت خود باشند ، باید مشکلات خود را حل کنند و همچنین یک اثر شبکه قوی تر (مانند Ethereum) ایجاد کنند.

2. راه حل های Layer-2 و Sidechains.

راه حل های Layer-2 Ethereum اخیراً مورد توجه گسترده قرار گرفته است. از لحاظ تئوریکی ، آنها مهمترین مقیاس پذیری اتریوم خواهند بود زیرا نه تنها شبکه اتریوم را گسترش می دهند بلکه امنیت آن را نیز حفظ می کنند. با این حال ، این لایه 2 هنوز در مراحل اولیه توسعه قرار دارند و هنوز نشانه بومی خود را آزاد نکرده اند.

از آنجا که آنها به خوبی توسعه نیافته اند ، این ممکن است فرصتی برای ما باشد. این یک طاقچه بالقوه بازار است که باید به آن توجه کنید ، با برخی از پروژه های قابل توجه به این صورت:

• لایه 2: Arbitrum ، OptiSm ، ZKSync ، Starkware.
• Sidechain: چند ضلعی.

قوت

نقدینگی مانند خون هر بازار است. برای رشد یک بازار ، باید تقاضای خرید و فروش وجود داشته باشد. با این حال ، برای یک بازار ابتدایی مانند Defi ، نقدینگی کم یک نقطه درد جدی است که رشد آن را مهار می کند.

راه حل ها:

1. راه حل های فعلی FIAT را روی سطح شیب دار/خارج از رمپ اصلاح کنید.

به طور خلاصه ، رمپ های روشن/خاموش فیات روشهایی برای واریز و برداشت پول شما در داخل و خارج از کیف پول رمزنگاری هستند.

Remitano پرکاربردترین برنامه برای تازه واردان رمزنگاری ویتنامی با میلیون ها کاربر است. با این وجود ، هزینه زیادی برای هر معامله پرداخت می کند. بهبود چنین برنامه هایی کاربران جدید بیشتری را به بازار سوق می دهد.

در حال حاضر ، CEX های برتر مانند Binance ، Coinbase. همه از FIAT در/خارج از رمپ ها با خدمات با کیفیت پشتیبانی کرده اند. علاوه بر این ، تعدادی از پروژه های شخص ثالث (به عنوان مثال شبکه رمپ) و خود کیف پول های غیر حضوری (به عنوان مثال MetaMask) اخیراً از واریز مستقیم پول و برداشت پشتیبانی کرده اند.

2. قطعه نقدینگی را از طریق پل های زنجیره ای متقاطع/چند لایه حل کنید.

در حال حاضر ، بیشتر سیستم عامل های blockchain تا حدی توسعه یافته اند. هر یک از آنها دارای دارایی گسترده و تعداد زیادی از کاربران منحصر به فرد است که اکنون یک مورد کاملاً متفاوت در مقایسه با غالب بیت کوین و اتریوم از چند سال پیش است.

با این وجود ، اکنون تعداد زیادی از شبکه های blockchain (بیش از 100) وجود دارد که نقدینگی در حال حاضر شکننده Defi را خرد می کند. پل های زنجیره ای متقاطع به عنوان راه حلی برای این مشکل وارد شدند.

Multichain رویکرد دیگری است زیرا برنامه های متعدد با استفاده از دارایی های خاص بر روی انواع سیستم عامل ها به طور همزمان پشتیبانی می کنند. تا حدودی ، این به متمرکز کردن نقدینگی تکه تکه شده در فضا کمک کرده است.

برخی از پل های قابل توجه زنجیره ای قابل ذکر است:

• پل ها: پروتکل HOP ، Multichain ، Coext ، در سراسر پروتکل.
• جمع کننده پل: کیف پول COIN98 ، امور مالی در مدار ، امور مالی لی ، مبادله رانگو.

3. از طریق مشوق ها نقدینگی را جذب کنید.

از زمان Defi Summer در سال 2020 ، نقدینگی معدن یک اصطلاح آشنا برای کاربران رمزنگاری بوده است. پروژه ها ، همراه با انتشار محصول خود ، معمولاً برنامه های استخراج نقدینگی را برای تحریک کاربران و نقدینگی به سیستم عامل های خود اعلام می کنند. با این حال ، این یک شمشیر دو لبه است:

• برنامه های استخراج نقدینگی می توانند در کوتاه مدت کاربران و نقدینگی را به خود جلب کنند.
• اما در دراز مدت ، این مدل نمی تواند پایدار باشد: APYS کاهش می یابد ⇒ کشاورزان نشانه های خود را رها می کنند - کاربران و نقدینگی را ترک می کنند و فرصت های دیگری را می یابند - وضعیت را با سایر سیستم عامل ها تکرار کنید.

برای مقابله با این چالش ، برخی از پروتکل های خاص تهیه شده اند:

• پروژه های DEFI 2. 0 برای کار بر روی کارایی سرمایه.
• روشهای نوآورانه مانند واگذاری ، استفاده از NFT یا LockDrop برای مهار فشار فروش.

این مشکل هنگامی که رویکرد جذب کاربران و نقدینگی تغییر کرده است ، تمرکز اصلی پروژه های فعلی DEFI خواهد بود. انواع جدیدی از مشوق ها برای متناسب با نیازهای فعلی بازار مورد نیاز است.

4. نقدینگی NFT را عمیق تر کنید

NFT یک بازار بسیار بالقوه است ، نه تنها برای ویژگی های کاربر پسند خود بلکه برای برنامه های ادغام آن نیز. NFT را می توان به راحتی توسط کاربران غیر Crypto اقتباس کرد و همچنین در سیستم عامل های Defi و GameFI ادغام شد.

با این وجود ، نقدینگی آن اعمال نشده و به طور کامل مورد استفاده قرار گرفته است. برخی از مواردی که می توانند به اهرم نقدینگی NFT کمک کنند عبارتند از:

• کسری NFT: کسری ، NFTX.
• وام و وام گرفتن NFT: RENFT ، پروتکل شیب ؛
• ارزیابی NFT: چرتاکوس.
• NFT Tokenization: Apecoin (میمون).

تمرکز

غیرقابل انکار است که بیشتر پروژه های رمزنگاری در حال حاضر تا حدی متمرکز شده اند. حتی اگر مزایای تمرکز را نمی توان نادیده گرفت (مانند تصمیم گیری بهتر ، واکنش سریعتر به چالش ها.) ، عدم تمرکز هدف نهایی Crypto و Defi است. با گذشت زمان ، هیچ پروژه ای در Crypto نمی تواند بدون عدم تمرکز وجود داشته باشد.

راه حل ها: سازمان های خودمختار غیر متمرکز (DAOS)

DAOS از قراردادهای هوشمند برای انجام هر تغییر و تصمیم از طریق حاکمیت استفاده می کند. این بدان معناست که نیازی به رهبر یا اپراتور وجود ندارد - این پروژه ها می توانند به طور مستقل به خودی خود اجرا شوند.

دائو یک دسته نسبتاً غول پیکر است که باید در ابتدا باشد. این از سیستم عامل های blockchai و پروتکل های Defi به گروه های حتی کوچکتر از Govenance و سازمان های واقعاً خاص وجود دارد.

چند DAOS تخصصی که به آنها توجه می کنید:

• سیستم عامل های دائو: آراگون ، مستعمره ، Tribeca.
• پروتکل DAOS: آنهایی که بازی ها و جنگ های خود را بر اساس وزن حاکمیت ایجاد می کنند ، مانند مالی منحنی (جنگ های منحنی).

امنیت و حریم خصوصی

همانطور که قبلاً ذکر شد ، Crypto یک بازار نابالغ است و اکنون در حال توسعه ایده های دستیابی به موفقیت است. و برای هر بازاری مانند چنین ، آسیب پذیری یک عامل اجتناب ناپذیر است. تعداد زیادی هک و سوءاستفاده در رمزنگاری وجود داشته است که باعث ضرر دارایی در ارزش میلیون ها دلار شده است.

علاوه بر این ، بیشتر کاربران هنوز از چنین خطرات آگاه نیستند و تصدیق نکرده اند که چگونه می توانند از بودجه خود به روشی درست محافظت کنند. متأسفانه ، این اصول توسط طبیعت Crypto به دست آمده است: سود و سود عظیم.

1. امنیت

جنبه امنیتی Defi را می توان از 2 روش مشاهده کرد:

• از این پروژه: خود پروژه ها باید ایمن باشند زیرا مستقیماً مسئولیت دارایی کاربران را بر عهده دارند. برخی از خطرات ناشی از طرف پروژه عبارتند از:
  • خطرات قرارداد هوشمند.
  • خطرات اوراکل
  • خطرات فرش (قصد پروژه).
  • عدم آگاهی.
  • عدم آگاهی (فقط با تمرکز بر سود).

  راه حل ها:

  • تمام نکات اساسی برای حمایت از دارایی ها و بودجه در رمزنگاری را تأیید کنید.
  • به طور مداوم اخبار و دانش را به روز کنید تا به سرعت و به درستی در برابر موقعیت های مختلف بازار واکنش نشان دهید.
  • قبل از استفاده از آنها پروژه ها و کیف پول را با دقت انتخاب کنید. از جنبه امنیتی از جنبه سود غافل نشوید.

  علاوه بر وقایع فضل اشکال که پروژه های مختلف ارائه می دهند ، چند محصول با هدف جذب کمک هکرهای کلاه سفید وجود داشته است. Hats Finance یک نمونه است.

  علاوه بر این ، پروتکل های بیمه ای بی شماری مانند Nexus Mutual ، Insure Defi ، Insurace نیز وجود دارد. که در تلاش هستند تا کاربران را از خطرات DEFI محافظت کنند. با این حال ، چنین محصولاتی نتوانسته اند کارآیی خود را اثبات کنند و همچنین توجه بازار را به خود جلب کنند.

  2. حریم خصوصی

  حریم خصوصی پیش نیاز برای ادامه توسعه رمزنگاری است. این امر نه تنها آزادی در سرمایه گذاری و حدس و گمان را فراهم می کند بلکه باعث رضایت سرمایه گذاران نیز می شود.

  راه حل ها:

  • هنگام شرکت در Crypto ، ناشناس باشید.
  • از خدمات حریم خصوصی مانند مخلوط کردن سرویس استفاده کنید.
  • بیشتر و بیشتر پروژه های خاص حریم خصوصی ظاهر می شوند. برخی از آنها قابل توجه است:
    • چند ضلعی: این پروتکل به تازگی ID Polygon ID را اعلام کرده است ، برنامه ای که به کاربران امکان می دهد بدون افشای اطلاعات شخصی ، KYC (تأیید هویت) را انجام دهند.
    • شبکه مخفی: یک blockchain که به طور خاص برای حریم خصوصی ساخته شده است.
    • Cash Toado: محصولی که به معاملات خصوصی امکان پذیر است.

    کارایی سرمایه

    راندمان سرمایه این است که از سرمایه شما در نسبت به تعداد اصلی استفاده می شود. هرچه تعداد بالاتر باشد ، بهتر است.

    در حال حاضر ، Defi هنوز هم مرزهای مختلفی را محدود می کند که کارآیی سرمایه را مهار می کند. در اینجا برخی از رویکردهای ممکن برای بهبود این امر آورده شده است:

    1. TVL AMMS را بهینه کنید

    AMM پروتکل اصلی هر اکوسیستم blockchain است ، در عین حال استخر نقدینگی اصلی کل شبکه است. با این حال ، علاوه بر کاهش لغزش معاملات ، بیشتر موارد استفاده دیگری برای آن مقدار عظیم TVL وجود ندارد ، نشان می دهد که از آن به طور کامل استفاده نشده است.

    برخی از AMM DEX از طریق رویکردهای نوآورانه به این مشکل پرداخته اند. به عنوان مثال: UNISWAP نقدینگی متمرکز را معرفی کرد. با تهیه آنها در زمینه وام و وام گرفتن سیستم عامل های وام مانند Makerdao ، Aave ، دارایی های قفل شده را به خود اختصاص داده است.

    2. وام و وام را بهینه کنید

    در حال حاضر ، وام های Defi محدودیت هایی داشته اند:

    • وام و قرض گرفتن APY ها به طور مداوم در حال نوسان و تغییر در سیستم عامل های مختلف است.
    • تعدادی از پروتکل های وام دهی اجازه می دهند تا سرمایه در یک حلقه از آن استفاده و تأمین شود ، اما به صورت دستی (ناکارآمد).
    • بیشتر پروژه ها به صورت بیش از حد به کار می روند ، به این معنی که کاربران فقط می توانند کمتر از عرضه وام بگیرند.

    راه حل ها:

    • سیستم عامل هایی را توسعه دهید که به طور خودکار دارایی ها را در APY های بالا تهیه کرده و دارایی های خود را در APY های پایین وام می گیرند. این کارها را می توان با تعویض بین دارایی ها انجام داد ، به این معنی که پروتکل می تواند دارایی را انتخاب کند که بهترین نرخ را برای استفاده به عنوان وثیقه ارائه دهد. وام های فلش همچنین می تواند برای تنوع بیشتر اجرا شود.
    • سرمایه باید به طور خودکار از آن استفاده شود تا APY را تا حد امکان بالا ببرد. در عین حال ، برای وام و وام گرفتن محصولات نیز باید به صورت خودکار وجود داشته باشد.
    • یک سیستم اعتبار (یا سیستم اعتباری) برای به حداکثر رساندن مبلغ احتمالی تأمین/وام. این به طور مشابه با بانکهایی که وام های زیرزمینی را قادر می سازند کار می کند. تعدادی از پروژه هایی که روی این ایده کار می کنند: امور مالی Credefi ، امور مالی متعالی ، مالی بال ، Finance GoldFinch.
    • پروتکل های وام و وام گرفتن می توانند با اتصال و همکاری با سایر برنامه ها/بانک ها برای افزایش کارایی سرمایه ، به طیف وسیع تری از مشتریان دسترسی پیدا کنند.

    3. بهینه سازی کشاورزی

    کشاورزی بازده ابزاری شگفت انگیز برای ایجاد نقدینگی و فعال کردن توزیع توکن عادلانه است. با این حال ، توسط تعداد زیادی از پروژه ها با APY های باورنکردنی بالا مورد آزار و اذیت قرار می گیرد. این امر منجر به وضعیت مزرعه و زباله شد و یک چرخ دریایی منفی برای پروتکل ایجاد کرد.

    راه حل ها:

    بیشتر پروتکل های اجرای کشاورزی به سادگی شکست خورده اند زیرا آنها نمی توانند جریان درآمد ایجاد کنند. محصولات OG مانند WINN ، CURVE. می تواند مدت طولانی زنده بماند زیرا آنها می توانند درآمدهای واقعی ایجاد کنند. همانطور که به وضوح مشاهده می شود ، محصولات باید روی تولید محصولات خود و تولید ارزش واقعی تمرکز کنند ، در حالی که در مورد عملکرد کشاورزی فقط به عنوان یک ابزار جانبی.

    در حال حاضر ، به عنوان مثال ، بیشترین استفاده از مدل ترکیب کشاورزی عملکرد ، این است: کشاورزی Gohm/ETH در Sushiswap برای دریافت سوشی. فروش سوشی ، خرید بیشتر gohm/eth و ترکیب به استخر. تکرار.

    این امر فشار شدید فروش را به نشانه بومی پروژه اضافه کرده است. برای بهبود این منفی ، روشهای مختلفی معرفی شده است:

    • LP>Single Staking: مزرعه DPX/ETH در DOPEX ⇒ تک سهام که به نشانه های DPX پاداش داده می شود.
    • Single Staking>LP: Single Stake DPX ⇒ DPX را برای خرید DPX/ETH بفروشید.
    • LP>LP: مزرعه DPX/ETH ⇒ DPX را برای خرید RDPX/ETH بفروشید.
    • Single Staking>Single Staking: Stake DPX ⇒ برای خرید RDPX پاداش بفروشید.

    این مدل های جایگزین به کاهش فشار فروش ثابت بر روی نشانه های کشاورزی کمک می کند. در میان آنها ، رویکرد 1 مثبت ترین تأثیر را بر قیمت نشانه ها دارد زیرا باعث تحریک به جای فروش می شود.

    علاوه بر کشاورزی اصلی ، کشاورزی اهرمی یکی دیگر از روشهای متداول برای کسب بازده است زیرا سود بیشتری را در مقایسه با روش سنتی باز می گرداند. برای هر دو مدل ، مدیریت موقعیت های کشاورزی شما از اهمیت بالایی برخوردار است: از موقعیت ردیابی گرفته تا کنترل سطح اهرم ، سازماندهی بازده و خطر/پاداش.

    برخی از داشبوردهای عالی برای مدیریت موقعیت های کشاورزی را می توان به عنوان: debank ، zapper.

    4. مشتقات

    بازار مشتقات با تعداد بیشماری از برنامه های مختلف بسیار زیاد است. همراه با موارد استفاده اصلی مانند معاملات حاشیه ، معاملات دائمی ، گزینه ها ، دارایی های مصنوعی. این دسته خاص را می توان به روشهای مختلف خلاقانه ای برای مقابله با مشکلات فعلی گسترش داد.

    چند مورد استفاده جالب عبارتند از:

    • مشتقات بنزین: بازاری برای تجارت هزینه های گاز ایجاد کنید.
    • مبادله علاقه: به کاربران اجازه دهید علاقه دارایی خود را تجارت کنند. برخی از پروژه هایی که روی این کار کار می کنند: Pendle Finance ، امور مالی عناصر ، امور مالی بی انتها ، Timeswap.

    5- NFT را برای استفاده از سایر ویژگی ها ادغام کنید

    همانطور که در بالا ذکر شد ، NFT در صورت استفاده صحیح می تواند در ایجاد و اعمال سایر ویژگی های رمزنگاری به سطح بعدی مؤثر باشد. در حال حاضر ، پروژه های Defi تمایل به استفاده از NFT در محصولات خود ، به ویژه با AirDrops دارند. پروتکل های بی شماری به جای نشانه ها ، کاربران با NFT را با NFT استفاده کرده اند و کاربران را ملزم به استفاده از آن NFT ها کرده و برای دریافت پاداش با این پروژه تعامل دارند.

    برخی از نمونه ها عبارتند از: UNISWAP از NFT به عنوان LP Token استفاده می کند ، Orca از NFT استفاده می کند.

    نشان

    Tokenomics یکی از مهمترین عوامل برای ارزیابی پروتکل رمزنگاری است. همانطور که ممکن است بدانید ، Crypto یک بازی با مبلغ صفر است و تقریباً همه شرکت کنندگان در بازار برای سود شرکت کردند. هر مدل Tokenomics تأثیر خاصی بر قیمت نشانه ها خواهد گذاشت. به عنوان یک سرمایه گذار ، دانستن بازی و موقعیت شما در درون آن یک ضرورت است.

    اقتصاد کلان

    بازار رمزنگاری ، مانند هر بازار دیگر ، مستقیماً تحت تأثیر اقتصاد کلان قرار دارد. در حال حاضر ، جنگ ، تورم ، مقررات. چند مورد از عوامل زیادی وجود دارد که بر رمزنگاری تأثیر گذاشته است. هر یک از آنها می توانند به شدت بر بازار رمزنگاری تأثیر بگذارند ، به همین دلیل ما باید برای هر موقعیتی آماده شویم ، تا زمانی که رمزنگاری و Defi ناپایدار باشند.

    نتیجه

    و این 7 محدودیت Defi Coin98 در کنار هم قرار گرفته است. دیدگاه های شما در مورد مشکلات فوق الذکر چیست؟در چند ماه یا سال آینده باید کدام گروه خاص را مورد توجه قرار دهیم؟

    سلب مسئولیت: قبل از سرمایه گذاری با دقت تحقیق کنید. این مشاوره مالی نیست.